Bandit 250 LTD (Limited), випущений у травні 1991 року, був варіантом на базі Bandit 250, спортивної "голої" моделі, оснащеної рядним чотирициліндровим DOHC двигуном серії GSX-R250 з рідинним охолодженням. Його найважливішою особливістю було те, що він був оснащений ракетним капотом. Ракетний капот був елементом, що нагадував про 1960-ті роки, і в цьому сенсі Bandit 250 LTD був ретро-моделлю 1990-х років. Це було пов'язано зі зміною в 1992 році значень добровільного регулювання, встановлених виробниками на той час. Хоча потужність зменшилася, це було компенсовано налаштуваннями, орієнтованими на середні та низькі швидкості, а також зміною передаточного числа шестиступінчастої трансмісії. Сестринська модель Bandit 250, Bandit 400 'LTD', була представлена за рік до Bandit 250 LTD.